Asignación de activos para ganar tu pensión
La mayoría de las personas que planifican su jubilación están interesadas en saber cómo invertir. Al fin y al cabo, la forma en que ahorras e inviertes en las décadas anteriores a la jubilación repercute en la forma en que pasas tu tiempo después de la jubilación. También es importante saber que la estrategia de asignación de activos que utilizas a los 20 y 30 años no funcionará cuando estés cerca de la jubilación (o en ella). Aprende a invertir a cualquier edad para alcanzar tus objetivos de jubilación.
Puntos clave
- Invertir para la jubilación es importante a cualquier edad, pero no debes utilizar la misma estrategia en cada etapa de la vida.
- Los más jóvenes pueden tolerar más riesgo, pero suelen tener menos ingresos para invertir.
- Los que se acercan a la jubilación tienen más dinero para invertir, pero menos tiempo para recuperarse de cualquier pérdida.
- La asignación del patrimonio por edad desempeña un papel importante en el desarrollo de una buena estrategia de inversión para la jubilación.
La asignación de activos
Antes de empezar a pensar en cómo invertir en las distintas etapas de tu vida, es útil entender el concepto de asignación de activos. Cuando se trata de invertir, hay muchas clases de activos o, por decirlo de forma sencilla, «categorías» de inversión. Las tres principales clases de activos son
- Acciones (valores de renta variable)
- Bonos (valores de renta fija)
- Efectivo y equivalentes de efectivo
Otras clases de activos son
- Productos básicos
- Inmobiliario
- Futuros y otros derivados
Cada clase de activo tiene un nivel diferente de riesgo y de rendimiento – rendimiento, como se suele llamar. Por lo tanto, cada categoría se comporta de forma diferente a lo largo del tiempo en función de lo que ocurra en la economía general y de otros factores.
Por poner un ejemplo, cuando la economía y el mercado están al alza, la confianza de los inversores es muy alta. Sacan el dinero del mercado de bonos y lo ponen en acciones, donde las posibilidades de beneficio son mucho mayores.
De la misma manera, cuando el mercado está a la baja, la confianza de los inversores está por los suelos. Sacan su dinero de la renta variable, que ahora parece demasiado arriesgada, y buscan el refugio seguro del mercado de bonos. Normalmente, las acciones y los bonos están correlacionados negativamente, pero durante la crisis financiera no fue así. Sin embargo, en la mayoría de los casos, los bonos ayudan a compensar la volatilidad del mercado de valores.
Por eso es tan importante. Si pones todo tu dinero en una clase de activos (es decir, pones todos los huevos en la misma cesta) y esa clase se hunde, no tienes ninguna cobertura para proteger tu capital. Invertir en diferentes clases de activos diversifica tu cartera. Esta diversificación evita que pierdas todo tu dinero si una clase de activos se hunde. La forma en que organizas los activos de tu cartera se llama asignación de activos. Según la edad que tengas y los años que te queden hasta la jubilación, la asignación de activos recomendada varía mucho.
Asignación de activos por edad
A continuación encontrarás una visión general de la asignación de activos en diferentes etapas de la vida. Por supuesto, éstas son sólo recomendaciones generales y no pueden tener en cuenta tu situación específica o tu perfil de riesgo. Algunos inversores se sienten cómodos con un enfoque de inversión más agresivo, mientras que otros valoran la estabilidad por encima de todo, o tienen situaciones vitales que requieren una atención especial, como un hijo discapacitado.
Un asesor financiero de confianza puede ayudarte a determinar tu perfil de riesgo. Por otra parte, muchos brokers online ofrecen «calculadoras» de perfil de riesgo y cuestionarios para ayudarte a determinar si tu estilo de inversión es conservador o agresivo, o algo intermedio.
A cualquier edad, deberías empezar por acumular al menos de seis a doce meses de gastos corrientes en un lugar fácilmente accesible, como una cuenta de ahorros,
Empieza a planificar tu jubilación: los 20 años.
Ejemplo de asignación de activos:
- Acciones: 80 a 90%
- Bonos: 10-20%.
Aunque te hayas graduado recientemente, deberías aprovechar este tiempo para invertir. Invierte lo que puedas como veinteañero, aunque no puedas poner el 10% recomendado.
Invertir ahora te dará la mayor ventaja sobre los demás: El tiempo. Gracias al interés compuesto, lo que inviertas en esta década será lo que más crezca. Como tienes más tiempo para asimilar los cambios del mercado, puedes centrarte en acciones de crecimiento más agresivas y evitar las inversiones de crecimiento lento, como los bonos.
Orientado a la carrera: Los años 30
Ejemplo de asignación de activos:
- Acciones: del 70 al 80%
- Bonos: 20 a 30%
Si pospusiste la inversión a los 20 años por el pago de los préstamos estudiantiles o por los altibajos de tu carrera, a los 30 años es el momento de ahorrar dinero. Todavía eres lo suficientemente joven para cosechar las recompensas del interés compuesto, pero lo suficientemente mayor para invertir el 10-15% de tus ingresos.
Aunque estés pagando una hipoteca o formando una familia, la previsión de tu jubilación debe ser una prioridad absoluta. Todavía tienes 30-40 años de trabajo activo por delante, por lo que debes maximizar tu contribución durante este tiempo.
Todavía puedes asumir algún riesgo, pero puede ser el momento de añadir bonos como seguro.
El espíritu de la jubilación: tus 40 años
Ejemplo de asignación de activos:
- Acciones: 60 a 70%
- Bonos: del 30 al 40%
Si has estado posponiendo el ahorro para la jubilación hasta los 40 años -o si has tenido un trabajo mal pagado y luego has pasado a uno más lucrativo- ahora es el momento de activarse y ponerse en serio. Si ya estás en el buen camino, aprovecha este momento para ponerte serio en la construcción de tu cartera. Estás en la mitad de tu carrera y probablemente cerca de la cima de tu potencial de ingresos.
Aunque estés ahorrando para el colegio de tus hijos o para pagar la hipoteca, el ahorro para la jubilación debería estar en el centro de cualquier decisión financiera. Tienes mucho tiempo para ponerte al día si tienes cuidado, pero no el suficiente para hacer algo al respecto. Habla con un asesor financiero si no estás seguro de qué fondos elegir. Debes ahorrar en inversiones agresivas, como las acciones, para que tu dinero tenga la mejor oportunidad de superar la inflación, la tasa de aumento de los precios en la economía.
Pero «agresivo» no significa «temerario». Limítate a las inversiones que ya han dado sus frutos y evita las ofertas «demasiado buenas para ser verdad».
Se acerca la jubilación: los 50 y los 60 años.
Ejemplo de asignación de activos:
- Acciones: del 50 al 60%
- Bonos: 40 a 50%
Si te estás acercando a la edad de jubilación, no es el momento de perder el norte. Si has invertido dinero en las últimas acciones de moda cuando eras más joven, tienes que ser más cuidadoso a medida que se acerca el momento en que realmente necesitas tus ahorros para la jubilación.
Trasladar parte de tus inversiones a fondos más estables y de bajo rendimiento, como bonos y mercados monetarios, puede ser una buena opción si no quieres arriesgarte a dejar todo tu dinero sobre la mesa. También es un buen momento para tomar nota de lo que tienes y pensar en cuándo es mejor retirarse. El asesoramiento profesional puede ser un buen paso para ayudarte a elegir el momento adecuado para jubilarte.
Jubilación: 70 y 80 años
Ejemplo de asignación de activos:
- Acciones: del 30 al 50%.
- Bonos: del 50 al 70%
Probablemente ya estés jubilado o a punto de jubilarte, así que es el momento de cambiar el crecimiento por los ingresos. Eso no significa que debas vender todas tus acciones. Céntrate en las acciones que proporcionan ingresos por dividendos y añade a tus bonos.
En este momento, es probable que recibas prestaciones de la Seguridad Social y una pensión de la empresa (si la tienes).
Conclusión
Un proverbio chino dice: «El mejor momento para plantar un árbol fue hace 20 años. El segundo mejor momento es ahora».
No importa la edad que tengas, el mejor momento para empezar a invertir fue hace tiempo. Pero nunca es demasiado tarde para hacer algo.
Sólo tienes que asegurarte de que las decisiones que tomas son las adecuadas para tu edad: tu forma de invertir debe crecer contigo. También es una buena idea reunirse con un profesional financiero cualificado que pueda decirte en qué punto estás y hacia dónde tienes que ir.
